2017年，原保監會發布《關于規范人身保險公司產品開發設計行為的通知》，強化了兩全保險和年金保險這類保險的長期保障功能，落實保險姓“保”的理念。
隨即，人身險公司開始了調整業務結構的漫長之旅：大批保險產品下架退出市場，保障型產品成為市場主流。一時間，轉型成為人身險行業的主旋律。如今兩年多過去了。人身險公司的“回保障、調結構”也初現成效。銀保監會人身險部副主任賈飆曾表示，2017年，行業進行了艱難的轉型;2019年，行業各項指標開始向好的方向發展，轉型升級成效初步顯現。
相較于壽險業的百花齊放，財險業的發展一直以“老三家”馬首是瞻，馬太效應較為明顯。但不同的是，相較于幾年前掘金車險市場，2019年財險機構紛紛將目光鎖定在非車險業務，在非車險業務方面開啟了新的競爭。
而隨著中國保險市場近年保持強勁發展勢頭，以及保險業對外開放進程加快，外資巨頭紛紛行動。
健康險異軍突起
數據顯示，我國人身保險保費收入從1982年的160萬元增加到2017年的3.2萬億元，以年均49%的增長速度發展，目前占全球市場份額的12%。2017年人身保險為全社會提供風險保障1118萬億元，城鄉居民大病保險覆蓋了10.6億城鄉居民。
但是，高速增長的背后是行業粗放式發展，一些問題也逐步暴露出來：沖規模、大力發展理財產品等偏離保險本質的行為和業務越來越多。為了讓保險業回歸本源、滿足消費者需求，2017年原保監會發布了《關于規范人身保險公司產品開發設計行為的通知》，對短期、附加萬能險險種產品整頓規劃，引導各險企產品設計趨向保障功能，給人身險市場帶來了巨變。這也被業內稱為“最嚴監管規定”。
《每日經濟新聞》記者注意到，在監管規定的推動下，人身險公司紛紛開啟轉型之路，從渠道結構、保費結構、代理人結構、業務結構等多方面進行調整。“人身保險業要將服從服務高質量發展作為行業今后較長一個時期發展的方向，推動一場由內而外的全面轉型。”
在業務轉型推動下，人身險業務發展增速放緩。銀保監會數據顯示，2018年人身險公司原保險保費收入26260.87億元，同比增長0.85%，壽險業務原保險保費收入20722.86億元，同比下降3.41%。有業內人士人認為，壽險業轉型陣痛是必然的，但在經歷轉型后，行業將往更高質量方向發展。
2019年，人身險公司開始回暖。去年，人身險公司原保費收入30995億元，同比增長超過10%。
中誠信國際分析稱，受業務規范持續升級細化的影響，人身險行業保費增速經歷了前兩年的大起大落后逐步企穩回升，行業整體業務結構繼續調整優化，保障型業務和期交業務占比提升，渠道結構優化。隨著社保改革推進和大眾保險意識提升，預計人身險業保費規模有望持續增長。
值得一提的是，在人身險公司轉型的同時，以保障為主要內容的健康險業務也在業務轉型過程中快速崛起。
回顧健康險近年的發展，2013年健康險保費首次突破千億元，但當時，健康險在人身險業務中的占比還在10%左右，當年壽險類業務占比在85%以上、意外險占比超4%。此后，隨著健康險加快發展，健康險占比幾乎每年提升2個百分點，人身險業務結構也在不斷變化。
數據顯示，2018年，中國人身險2.7萬億元的保費收入中，健康險保費收入為5448億元，增速達24%，在各險種中增速最高，業務占比為20%;2019年，中國人身險業務原保險保費收入30995.28億元，同比增長13.76%。其中，健康險業務收入7065.98億元，增長29.70%，在人身險業務中的占比為22.80%。
進入2020年依舊如此。銀保監會數據顯示，今年前5個月，保險業實現原保險保費收入23064億元，同比增長5.5%。其中健康險3927億元，同比增長20.3%。
非車業務競爭激烈
《每日經濟新聞》記者注意到，一直以來，財險業都存在“二八定律”，即20%的公司掌握行業80%的利潤，除了老三家和百億公司以外，其他公司很難做到承保端盈利。
在此背景下中，競爭最為激烈的就是車險業務，作為行業巨頭，老三家穩穩地占據著車險市場的大頭，中小型險企很難分得一杯羹。
據《券商中國》報道，已經披露年報的74家財險公司中，有49家的綜合成本率都超過了100%，也就是說，行業超過半數的財險公司的保費收入沒能包住支出，在承保業務上是虧錢的。
25家擁有承保利潤的財險公司中，涵蓋人保、平安、太保等超大型財險公司，兩家農業險公司、兩家自保公司以及11家外資保險公司。這顯示，大型財險公司在成本控制上優于絕大多數中小型險企;其次，在同等規模的財險公司中，外資財險的經營質量更好。此外，農業險公司和自保公司擁有較好的承保利潤率。
中證鵬元評級分析稱，龍頭財險公司依托對銷售網絡的控制力、較強的產品設計和定價能力，通過發揮規模優勢、加強內部成本管控等方式，仍能夠保持承保端實現盈利;而部分中小型財險公司在車險保費定價下降的情況下，費用率高企且隨著承保標準放松賠付率持續攀升，承保端虧損擴大，未來或將逐步退出車險市場;對于中小型財險公司，避開大型公司的規模優勢，進行差異化深耕成為實現承保盈利的重要途徑，不同財險公司承保業務的經營業績仍將持續分化。
銀保監會數據顯示，2019年，財險公司保費收入合計達1.30萬億元，同比增長10.72%。其中，非車險業務中的保證保險、健康險、責任保險、農業保險分別實現保費收入844億元、840億元、753億元和672億元，同比增速分別達30.80%、47.68%、27.51%和17.43%。
相比之下，作為財險行業的第一大險種，車險業務保費收入8188億元，同比增速僅為4.52%，增速不僅遠遠低于非車險業務，也不及財險行業整體水平，導致這一現象的原因跟汽車市場和監管的變化有關。
《每日經濟新聞》記者注意到，《汽車工業藍皮書：中國汽車工業發展報告(2020)》顯示，2019年汽車行業銷量進一步深度下滑，全年累計銷售汽車2576.9萬輛，較上年減少231.2萬輛，同比下降8.2%，降幅比上年擴大5.4個百分點，比2017年的最高峰(2888萬輛)凈減311.1萬輛。
與此同時，銀保監會還在不斷加大對車險市場的監管力度。比如，加強渠道管理、明確銀保監分局對車險違法違規行為采取監管措施等。業內人士也表示，車險的發展的確遇到了天花板，目前到了競爭非常激烈的程度，行業也開始積極尋求新的業務增長點——非車險業務，從而實現車險和非車險業務的平衡發展。于是，才有了2019年非車險業務高增的事實。
從《券商中國》所統計的險企2019年數據看，車險方面，20%的險企車險保費收入下滑，30%險企車險保費收入同比增速超10%;非車險方面，有2/3險企農險保費收入實現同比增長，超3/4險企責任險保費收入實現正增長，超半數險企信用保證保險保費收入正增長。
多家險企也將非車險業務作為戰略發展的重點。以渤海財險為例，其在2019年將“推進車險有質量增長”“加快推進非車險專業化特色化發展”等作為企業發展的重點工作。有業內人士認為，目前，我國企業財產險、農險、意外險等非車險業務在所有財產保險中占比仍然較低，發展空間較大，在政策扶持下非車險業務增長動能依然強勁。
外資發展潛力可觀
繼2019年7月，中國國務院金融穩定發展委員會推出了11條金融業對外開放措施，以進一步放寬金融業的外資投資比例限制之后，中國金融業對外開放已經正式進入了“快車道”。對于保險業而言，2020年起對合資壽險公司外資股比全面放開，勢必加速外資對中國壽險市場的布局。
銀保監會數據顯示，2011~2018年，外資壽險公司原保險保費收入的市場占比由4%增長至8%，外資產險公司的市場占比約在1%~2%。在業內人士看來，中國保險業對外開放市場潛力巨大，尤其是外資壽險公司近年來保費增速和市場份額逐步提升，頭部盈利效應顯著，在全面放開壽險外資持股比例下，未來發展潛力可觀。
隨著保險業對外開放進程加快，外資巨頭紛紛行動。2019年11月，安聯(中國)保險控股有限公司開業獲得銀保監會批復，成為在中國首家批準開業的外資獨資保險控股公司。2019年末，法國安盛集團全資控股安盛天平，中國最大的外資獨資財險公司應運而生。
對于外資加碼中國保險業布局，一位大型險企高管在接受《每日經濟新聞》記者采訪時表示：“我們認為只有在充分競爭開放的環境下，金融機構的市場競爭力才會得到提升。外資能夠給行業帶來更多的先進理念，以更長遠的考慮布局影響中國市場，這必然會對中國保險市場產生正面影響。”
2019年12月，銀保監會明確自2020年1月1日起正式取消經營人身保險業務的合資保險公司的外資比例限制，合資壽險公司的外資比例可達100%。在業內看來，這也是此輪保險業加速對外開放舉措中最為重磅的一項。
今年6月19日，友邦“分改子”取得銀保監會的批復，成為首家外資獨家壽險公司。市場普遍認為，友邦擁有優質的代理人和海外運營多年的壽險經驗，其持股比例和業務范圍的全面放開或將對上市險企新業務和客群產生一定沖擊。
對于尚未進入中國市場的外資而言，謀求收購一塊保險牌照也充滿機會?！锻赓Y保險公司管理條例實施細則》取消對外資保險機構設立前需開設2年代表處的要求、取消30年經營年限要求。安永報告指出，這對于未來引入年輕有活力的外資保險公司具有實質性意義。隨著外資保險公司不斷加入中國保險市場或深耕中國保險市場，在未來三到五年甚至更長期間，外資保險公司在中國保險市場的份額將會呈現增長趨勢。
